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试题详情
下列假设条件中,属于布莱克—斯科尔斯期权定价模型假定的有()。

A.无风险利率r为常数

B.没有交易成本、税收和卖空限制,不存在无风险套利机会

C.标的资产在期权到期之前可以支付股息和红利

D.市场交易是连续的

E.标的资产价格波动率为常数

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试题答案

A、B、D、E

试题解析

布莱克—斯科尔斯模型在推导前作了如下假定:①无风险利率r为常数。②没有交易成本、税收和卖空限制,不存在无风险套利机会。③标的资产在期权到期之前不支付股息和红利。④市场交易是连续的,不存在跳跃式或间断式变化。⑤标的资产价格波动率为常数。⑥标的资产价格变化遵从几何布朗运动。

少年,再来一题如何?
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